近日，中國南方電網(wǎng)有限責(zé)任公司（“南方電網(wǎng)公司”）下屬云南文山電力股份有限公司（“文山電力”、“上市公司”，股票代碼：600995.SH）重大資產(chǎn)置換及發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易（“本次交易”或“本次重組”）相關(guān)標(biāo)的資產(chǎn)已完成交割、發(fā)行股份已完成上市。本次交易中，文山電力以其輸配售電業(yè)務(wù)資產(chǎn)，置換其間接控股股東南方電網(wǎng)公司持有的以抽水蓄能為代表的儲能業(yè)務(wù)資產(chǎn)，并向南方電網(wǎng)公司發(fā)行股份支付置換差額部分，將上市公司打造成為南方電網(wǎng)公司旗下發(fā)展抽水蓄能和電網(wǎng)側(cè)獨(dú)立儲能等優(yōu)質(zhì)業(yè)務(wù)的上市公司平臺，服務(wù)“雙碳”目標(biāo)；上市公司重組完成后正式更名為南方電網(wǎng)儲能股份有限公司（“南網(wǎng)儲能”），成為 A股“儲能第一股”。中金公司在本次交易中擔(dān)任上市公司的獨(dú)家獨(dú)立財務(wù)顧問及募集配套資金發(fā)行的主承銷商。

我國提出“雙碳”目標(biāo)后，“構(gòu)建以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)”的藍(lán)圖全面展開，抽水蓄能電站作為當(dāng)前技術(shù)最成熟、全生命周期碳減排效益最顯著、經(jīng)濟(jì)性最優(yōu)且最具大規(guī)模開發(fā)條件的靈活調(diào)節(jié)電源，對推動能源轉(zhuǎn)型發(fā)展、助力實現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)具有重要意義。本次交易完成后，南方電網(wǎng)公司抽水蓄能、調(diào)峰水電和電網(wǎng)側(cè)獨(dú)立儲能業(yè)務(wù)整體上市得以實現(xiàn)，旗艦級儲能上市公司平臺應(yīng)運(yùn)而生，將充分借助資本市場力量推動南方電網(wǎng)公司儲能業(yè)務(wù)跨越式發(fā)展、更好地服務(wù)新型電力系統(tǒng)和廣大的用電用戶。本次重組是南方電網(wǎng)公司體系內(nèi)規(guī)模最大的資本運(yùn)作，締造了南方電網(wǎng)公司體系內(nèi)目前市值規(guī)模最大的上市公司，是我國電力行業(yè)內(nèi)一次具有標(biāo)桿和示范意義的里程碑事件，亦是中金公司助力綠色經(jīng)濟(jì)與“雙碳”戰(zhàn)略的重要項目。

文山電力（重組完成后，證券簡稱更名為“南網(wǎng)儲能”）是南方電網(wǎng)公司旗下上市公司，重組前，是云南省文山州集發(fā)供用電為一體的電力企業(yè)、一家以地方性電力業(yè)務(wù)為特色的上市公司，為當(dāng)?shù)厣鐣?jīng)濟(jì)運(yùn)行和發(fā)展提供電力保障。文山地區(qū)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)水平的進(jìn)一步發(fā)展，對當(dāng)?shù)仉娏?yīng)能力提出了新要求。文山電力通過本次交易獲得以抽水蓄能為代表的儲能業(yè)務(wù)資產(chǎn)置入的同時，剝離其原有的輸配電、電力設(shè)計等業(yè)務(wù)，為后續(xù)區(qū)域輸配電業(yè)務(wù)的整合優(yōu)化、電網(wǎng)統(tǒng)一規(guī)劃運(yùn)營效率的提高、更好保障和服務(wù)當(dāng)?shù)厣鐣?jīng)濟(jì)發(fā)展奠定基礎(chǔ)。重組完成后的上市公司主營業(yè)務(wù)、經(jīng)營理念、發(fā)展戰(zhàn)略發(fā)生重大變更，因此結(jié)合公司行業(yè)屬性，已將上市公司名稱、證券簡稱變更為“南網(wǎng)儲能”（2022年9月21日經(jīng)股東大會審議通過后正式生效）。

調(diào)峰調(diào)頻公司是南方電網(wǎng)公司下屬的調(diào)峰調(diào)頻專業(yè)服務(wù)提供商、構(gòu)建新型電力系統(tǒng)的關(guān)鍵保障力量——以其儲能業(yè)務(wù)為整個南方電網(wǎng)提供靈活性，支撐保障電網(wǎng)消納能力。截至目前，調(diào)峰調(diào)頻公司運(yùn)營的電站包括2座常規(guī)調(diào)峰水電站、7座抽水蓄能電站、4座電池儲能站。調(diào)峰調(diào)頻公司被認(rèn)定為廣東省電力儲能工程技術(shù)研究中心、國家技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)創(chuàng)新基地調(diào)峰調(diào)頻及儲能技術(shù)領(lǐng)域分基地，先后承擔(dān)國家“863計劃”重點(diǎn)專項、國家重點(diǎn)研發(fā)計劃、國家能源局關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)專項等幾十項重大科研項目。2022年，調(diào)峰調(diào)頻公司入選國務(wù)院國資委“科改示范企業(yè)”。調(diào)峰調(diào)頻公司在電站的選址開發(fā)、工程建設(shè)、運(yùn)營管理等方面，持續(xù)積累先發(fā)優(yōu)勢。截至2021年末，調(diào)峰調(diào)頻公司在國內(nèi)抽水蓄能行業(yè)按裝機(jī)容量口徑市場占有率為21.65%，在南方五省區(qū)占有率100%，龍頭地位穩(wěn)固。

中金公司作為本次重組的獨(dú)立財務(wù)顧問，憑借領(lǐng)先市場的能源電力央企服務(wù)能力、豐富的能源電力行業(yè)項目經(jīng)驗和對儲能行業(yè)的深刻理解，結(jié)合豐富的重大資產(chǎn)重組項目執(zhí)行經(jīng)驗和嚴(yán)謹(jǐn)?shù)馁|(zhì)量把控，全程參與項目策劃，協(xié)助客戶制定交易方案，牽頭項目執(zhí)行。中金團(tuán)隊充分、全面挖掘重組置入資產(chǎn)的亮點(diǎn)，向市場重點(diǎn)推介其抽水蓄能業(yè)務(wù)規(guī)模和增長步伐、電站管理經(jīng)驗、儲能技術(shù)創(chuàng)新研究能力等方面的獨(dú)到優(yōu)勢，精準(zhǔn)傳遞投資價值，助力實現(xiàn)股東大會高票通過本次重組議案，亦使交易方案得到廣泛認(rèn)可。中金公司在停牌、預(yù)審核及監(jiān)管審核期間持續(xù)與監(jiān)管機(jī)構(gòu)積極主動進(jìn)行了多輪前置溝通，加深了監(jiān)管機(jī)構(gòu)對本次交易的理解并協(xié)助客戶獲得相關(guān)支持。此外，中金公司亦克服項目中諸多障礙，持續(xù)按既定計劃和節(jié)奏推進(jìn)各條線、各階段工作，最終項目于今年8月中旬獲并購重組委無條件通過，為客戶后續(xù)長期借力資本市場發(fā)展奠定了堅實基礎(chǔ)。

中金公司始終堅持以金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)為目標(biāo)，深化落實國家“碳達(dá)峰、碳中和”重大戰(zhàn)略決策，為能源行業(yè)發(fā)展持續(xù)貢獻(xiàn)力量。中金公司從自身戰(zhàn)略定位出發(fā)，作為財務(wù)顧問、牽頭方參與多個具有重大歷史意義的國有企業(yè)戰(zhàn)略重組整合項目。憑借對中國國情的深刻理解與國際一流的專業(yè)能力，中金將通過全方位的服務(wù)協(xié)助中央及各地方國企客戶持續(xù)創(chuàng)造價值。